Диверсификация инвестиционного портфеля. Теория Марковица-Шарпа
Отрывок из книги
Понятно, что вместо дневных цен закрытия мы можем взять какой-нибудь другой временной ряд, например, временной ряд вычисленный по часовым ценам закрытия, или по недельным ценам закрытия. Но для анализа поведения биржевых активов на дистанции от одного квартала до 20 лет чаще всего используют временные ряды доходности, вычисленные именно по дневным ценам. Недельные и месячные цены закрытия чаще используют, когда хотят проанализировать поведение активов за много десятилетий. А часовые цены закрытия чаще используют для анализа поведения активов за несколько недель или дней.
Но это не наши случаи. Данная книга предназначена для инвесторов, которые занимаются портфельными биржевыми инвестициями с горизонтом примерно 5–20 лет. Поэтому везде далее, по умолчанию, будем считать, что рассматриваются временные ряды дневных цен закрытия и соответствующие им временные ряды дневных доходностей. Мерой рискованности вложения в актив в теории Марковица является стандартное отклонение доходности от средней доходности за период владения. То есть величина риска S , это квадратный корень из дисперсии D доходности за период владения (см. Приложение П.4):
У нас есть только неполная версия книги.
Книги из серии:
Без серии
[5.0 рейтинг книги]
[5.0 рейтинг книги]
[5.0 рейтинг книги]
[5.0 рейтинг книги]
[5.0 рейтинг книги]
[5.0 рейтинг книги]
Комментарии:
Популярные книги
Травница Его Драконейшества
Любовные романы
:любовно-фантастические романы
.
5.00
рейтинг книги
#Бояръ-Аниме. Газлайтер. Том 36
36. История Телепата
Фантастика
:боевая фантастика
,аниме
,фэнтези
.
5.00
рейтинг книги
Шайтан Иван
1. Шайтан Иван
Фантастика
:боевая фантастика
,попаданцы
,альтернативная история
.
5.25
рейтинг книги
Курсант: назад в СССР
1. Курсант
Фантастика
:попаданцы
,альтернативная история
.
7.33
рейтинг книги
Звездная Кровь. Экзарх I
1. Экзарх
Фантастика
:боевая фантастика
,рпг
,фэнтези
,фантастика: прочее
,попаданцы
.
5.00
рейтинг книги
Двойник короля 21
21. Двойник Короля
Фантастика
:аниме
,фэнтези
,попаданцы
.
5.00
рейтинг книги
Портрет дьявола: Собрание мистических рассказов
Проза
:классическая проза
.
8.09
рейтинг книги
Эпоха Опустошителя. Том III
3. Вечное Ристалище
Фантастика
:попаданцы
,аниме
,фэнтези
.
5.00
рейтинг книги
Я – Легенда
1. Я - Легенда!
Фантастика
:боевая фантастика
,попаданцы
,рпг
,фантастика: прочее
.
5.00
рейтинг книги
Первый среди равных. Книга XIII
13. Первый среди Равных
Фантастика
:аниме
,фэнтези
,фантастика: прочее
,попаданцы
.
5.00
рейтинг книги
Тринадцатый XI
11. Видящий смерть
Фантастика
:попаданцы
,аниме
,фэнтези
,фантастика: прочее
.
5.00
рейтинг книги
Личный аптекарь императора. Том 5
5. Личный аптекарь императора
Фантастика
:городское фэнтези
,попаданцы
,аниме
,сказочная фантастика
,фэнтези
.
7.50
рейтинг книги
Новые горизонты
5. Гибрид
Фантастика
:попаданцы
,технофэнтези
,аниме
,сказочная фантастика
,фэнтези
.
5.00
рейтинг книги
Ботаник
1. Ботаник
Фантастика
:фэнтези
,боевая фантастика
.
4.56
рейтинг книги
Идеальный мир для Лекаря 23
23. Лекарь
Фантастика
:юмористическое фэнтези
,аниме
,фэнтези
.
5.00
рейтинг книги
На гребне обстоятельств
7. Живой лед
Фантастика
:фэнтези
.
5.25
рейтинг книги
Я спас СССР! том 1
1. Я спас СССР
Фантастика
:альтернативная история
.
6.57